設(shè)為首頁加入收藏

微信關(guān)注
官方微信號:南方財富網(wǎng)
加關(guān)注獲取每日精選資訊
搜公眾號“南方財富網(wǎng)”即可,歡迎加入!
廣告服務(wù)會員登錄網(wǎng)站地圖

量化交易是什么意思?有什么特點

2023-02-26 10:49 南方財富網(wǎng) m.dixmanbetx.com

  量化交易是什么意思?

  量化交易是指借助現(xiàn)代統(tǒng)計學(xué)和數(shù)學(xué)的方法,利用計算機技術(shù)來進行交易的證券投資方式,極大地減少了投資者情緒波動的影響,避免在市場極度狂熱或悲觀的情況下,作出非理性的投資決策。

  量化交易具有以下特點:

  1、紀律性

  根據(jù)模型的運行結(jié)果進行決策,而不是憑感覺。紀律性既可以克制人性中貪婪、恐懼和僥幸心理等弱點,也可以克服認知偏差,且可跟蹤。

  2、系統(tǒng)性

  具體表現(xiàn)為“三多”。一是多層次,包括在大類資產(chǎn)配置、行業(yè)選擇、精選具體資產(chǎn)三個層次上都有模型;二是多角度,定量投資包括宏觀周期、市場結(jié)構(gòu)、估值、成長、盈利質(zhì)量、盈利預(yù)估、市場情緒等多個角度;三是多數(shù)據(jù),即對海量數(shù)據(jù)的處理。

  3、套利

  定量投資通過全面、系統(tǒng)性的掃描捕捉錯誤定價、錯誤估值帶來的機會,從而發(fā)現(xiàn)估值洼地,并通過買入低估資產(chǎn)、賣出高估資產(chǎn)而獲利。

  4、概率取勝

  一是定量投資不斷從數(shù)據(jù)中挖掘有望重復(fù)的規(guī)律并加以利用;二是依靠組合資產(chǎn)取勝,而不是單個資產(chǎn)取勝。

  量化交易的缺點

  一、每筆的盈利都相對較小,所以能夠提供的流動性和波動性高的品種并不多。

  二、每筆量化交易都要付出點差或者傭金。并且這些費用都是固定的,時間周期越短,那么系統(tǒng)的盈利空間就越小。

  

南方財富網(wǎng)聲明:資訊來源于合作媒體及機構(gòu),屬作者個人觀點,僅供投資者參考,并不構(gòu)成投資建議。投資者據(jù)此操作,風(fēng)險自擔(dān)。