您現(xiàn)在的位置: 南方財(cái)富網(wǎng) >> 股票知識(shí) >> 成交量知識(shí) >> 正文
南財(cái)搜索

指標(biāo)OBV在實(shí)戰(zhàn)中的運(yùn)用

2013/1/24 11:03:45   來(lái)源:本站原創(chuàng)   佚名
    

指標(biāo)OBV在實(shí)戰(zhàn)中的運(yùn)用

  OBV線亦稱OBV能量潮,是將成交量值予以數(shù)量化,制成趨勢(shì)線,配合股價(jià)趨勢(shì)線,從價(jià)格的變動(dòng)及成交量的增減關(guān)系,推測(cè)市場(chǎng)氣氛。OBV線的基本理論基于股價(jià)變動(dòng)與成交量值間的相關(guān)系數(shù)極高,成交量值為股價(jià)變動(dòng)的先行指標(biāo),從成交量的變化可以預(yù)測(cè)有股價(jià)的波動(dòng)方向。

  一、指標(biāo)OBV與股價(jià)的關(guān)系

  指標(biāo)OBV為股價(jià)變動(dòng)的先行指標(biāo),短期股價(jià)的波動(dòng)與公司業(yè)績(jī)興衰并不完全吻合,而是受人氣的影響,因此從指標(biāo)OBV的變化可以預(yù)測(cè)股價(jià)的波動(dòng)方向。指標(biāo)OBV是量能指標(biāo),成交量是股票市場(chǎng)的原動(dòng)力,沒有成交量配合的股價(jià)形同無(wú)本之木。因此,成交量是投資分析判斷市場(chǎng)行情并作出投資決策的重要依據(jù),指標(biāo)OBV也是技術(shù)分析指標(biāo)應(yīng)用時(shí)不可或缺的參照

  指標(biāo)OBV的變化過(guò)程就是股票投資者購(gòu)買股票欲望消長(zhǎng)變化的過(guò)程,也就是股票市場(chǎng)人氣聚散的過(guò)程。當(dāng)人氣聚斂,會(huì)吸引更多投資者介入,必定刺激股價(jià)攀升;股價(jià)升至一定高度,投資者望而卻步,獲利盤紛紛出手,又會(huì)導(dǎo)致人心趨散,股價(jià)會(huì)下跌。

  二、指標(biāo)OBV在股市的表現(xiàn)

  指標(biāo)OBV與加權(quán)股價(jià)指數(shù)漲跌有密切關(guān)系。股價(jià)指數(shù)上升,必須伴有成交量的持續(xù)增加。多頭市場(chǎng)里,成交量隨著指數(shù)上升而擴(kuò)大,到了股價(jià)指數(shù)上升而成交量停滯或縮小時(shí),預(yù)示本輪上升行情即將結(jié)束,接踵而來(lái)的將是股價(jià)指數(shù)下跌;在空頭市場(chǎng)中,指數(shù)的每次下跌都會(huì)伴有成交量的急劇萎縮,到指數(shù)下降而成交量不再減少,本輪跌勢(shì)也就告一段落。

  指標(biāo)OBV在股市中的表現(xiàn)體現(xiàn)在下面幾種情況:當(dāng)股價(jià)上漲而OBV線下降時(shí),表示能量不足,股價(jià)隨后將回跌。當(dāng)股價(jià)下跌而OBV線上升時(shí),表示買氣旺盛,股價(jià)隨后將止跌回升。當(dāng)股價(jià)上漲而OBV線同步緩慢上升時(shí),表示股市繼續(xù)向好。當(dāng)OBV指標(biāo)值直線上升,不論股價(jià)是否大漲或小漲,表示能量即將耗盡,股價(jià)可能止?jié)q反轉(zhuǎn)。

  一般說(shuō)來(lái),當(dāng)主力尚未準(zhǔn)備拉抬股價(jià)時(shí),股價(jià)的表現(xiàn)往往很沉悶,成交量的變化也很小,此時(shí)研究成交量沒有實(shí)際意義,也不好斷定主力的意圖。但是,一旦主力放量拉升股價(jià)時(shí),主力的行蹤就會(huì)暴露,我們把這樣的股票稱為強(qiáng)莊股,此時(shí)研究成交量的變化就具有非常重要的實(shí)際意義,此時(shí),如果能夠準(zhǔn)確地捕捉到主力的洗盤跡象,并果斷介入,往往能在較短的時(shí)間內(nèi)獲取非常理想的收益。實(shí)踐證明,根據(jù)成交量變化的以下特征,可以對(duì)強(qiáng)莊股的主力是不是在洗盤作出一個(gè)較為準(zhǔn)確的判斷:

  首先,由于主力的積極介入,原本沉悶的股票在成交量的明顯放大推動(dòng)下變得活躍起來(lái),出現(xiàn)了價(jià)升量增的態(tài)勢(shì)。然后,主力為了給以后的大幅拉升掃平障礙,不得不將短線獲利盤強(qiáng)行洗去,這一洗盤行為在K線圖上表現(xiàn)為陰陽(yáng)相間的橫盤震蕩,同時(shí),由于主力的目的是要一般投資者出局,因此,股價(jià)的K線形態(tài)往往成明顯的“頭部形態(tài)”。

  其次,在主力洗盤階段,K線組合往往是大陰不斷,并且收陰的次數(shù)多,且每次收陰時(shí)都伴有巨大的成交量,好象主力正在大肆出貨,其實(shí)不然,仔細(xì)觀察一下就會(huì)發(fā)現(xiàn),當(dāng)出現(xiàn)以上巨量大陰時(shí),股價(jià)很少跌破10日移動(dòng)平均線,短期移動(dòng)平均線對(duì)股價(jià)構(gòu)成強(qiáng)大支撐,主力低位回補(bǔ)的跡象一目了然,這就是技術(shù)人士所說(shuō)的“巨量長(zhǎng)陰價(jià)不跌,主力洗盤必有漲”。

  再次,在主力洗盤時(shí),作為研判成交量變化的主要指標(biāo)OBV、均量線也會(huì)出現(xiàn)一些明顯的特征,主要表現(xiàn)為:當(dāng)出現(xiàn)以上大陰巨量時(shí),股價(jià)的5日、10日均量線始終保持向上運(yùn)行,說(shuō)明主力一直在增倉(cāng),股票交投活躍,后市看好。另外,成交量的量化指標(biāo)OBV在股價(jià)高位震蕩期間,始終保持向上,即使瞬間回落,也會(huì)迅速拉起,并能夠創(chuàng)出近期的新高,這說(shuō)明單從量能的角度看,股價(jià)已具備大幅上漲的條件。

  成交量的量化指標(biāo)OBV在股價(jià)高位震蕩期間,始終保持向上,即使瞬間回落,也會(huì)迅速拉起,并能夠創(chuàng)出近期的新高,這說(shuō)明單從量能的角度看,股價(jià)已具備大幅上漲的條件。

  三、指標(biāo)OBV在實(shí)戰(zhàn)中的運(yùn)用

  指標(biāo)OBV在實(shí)戰(zhàn)中參考價(jià)值較大主要表現(xiàn)在兩個(gè)方面:一是OBV線能幫助確定股市突破盤局后的發(fā)展方向。指標(biāo)OBV橫盤后的突破方向決定實(shí)戰(zhàn)操作的方向選擇;量?jī)r(jià)同向:即股價(jià)與成交量變化方向相同。股價(jià)上升,成交量也相伴而升,是市場(chǎng)繼續(xù)看好的表現(xiàn);股價(jià)下跌,成交量隨之而減,說(shuō)明賣方對(duì)后市看好,持倉(cāng)惜售,轉(zhuǎn)勢(shì)反彈仍大有希望。

  二是指標(biāo)OBV與股價(jià)的背離。量?jī)r(jià)背離:即股價(jià)與成交量呈相反的變化趨勢(shì)。股價(jià)上升而成交量減少或持平,說(shuō)明股價(jià)的升勢(shì)得不到成交量的支撐,這種升勢(shì)難于維持;股價(jià)下跌但成交量上升,是后市低迷的前兆,說(shuō)明投資者惟恐大禍降臨而拋售離市。OBV低位背離主要有兩種情況,一種是股價(jià)創(chuàng)新低而指標(biāo)OBV未創(chuàng)近期的新低;一種是股價(jià)下跌不止,創(chuàng)下一個(gè)新低點(diǎn)時(shí),OBV線卻不愿下跌或下跌甚少,并未創(chuàng)下新低,說(shuō)明股價(jià)已經(jīng)跌得差不多了。當(dāng)周日線RSI背離和日線OBV同時(shí)在低位出現(xiàn)時(shí),后市反彈有望。高位背離的情況恰恰相反,即股價(jià)創(chuàng)出新高,指標(biāo)均未創(chuàng)出新高。

  5分鐘OBV也是一種短線參考價(jià)值較強(qiáng)的量能指標(biāo)。五分鐘OBV向上運(yùn)行看多,向下運(yùn)行看空。五分鐘OBV與股價(jià)低位背離為買入信號(hào),高位背離為賣出信號(hào)。五分鐘OBV橫盤整理后m.dixmanbetx.com向上突破為買入信號(hào),向下突破為賣出信號(hào)。特別是價(jià)格短線快跌后五分鐘OBV與股價(jià)產(chǎn)生背離和價(jià)格短線快漲后五分鐘OBV與股價(jià)產(chǎn)生背離,這時(shí)發(fā)出的買賣信號(hào)準(zhǔn)確率更高。

  OBV為美國(guó)投資分析師Lee Granville的主要分析工具,"能量是因,股價(jià)是果"關(guān)于成交量方面的分析,此為相當(dāng)重要的分析指標(biāo)之一。

  買賣原則:

  1.必須觀察N字形波動(dòng)加大時(shí),須注意行情隨時(shí)有反轉(zhuǎn)可能。

  之N字形波動(dòng)。

  2.當(dāng)OBV超越前一次N字形高點(diǎn),即記一個(gè)向上的箭號(hào)。

  3.當(dāng)OBV跌破前一次N字形低點(diǎn),即記一個(gè)向下的箭號(hào)。

  4.累計(jì)5個(gè)向上或向下的箭號(hào),即為短期反轉(zhuǎn)訊號(hào)。

  5.累計(jì)9個(gè)向下或向上的箭號(hào),即為中期反轉(zhuǎn)訊號(hào)。

  6.N字形波動(dòng)加大時(shí),須注意行情隨時(shí)有反轉(zhuǎn)可能。

(南方財(cái)富網(wǎng)SOUTHMONEY.COM)
    南方財(cái)富網(wǎng)聲明:股市資訊來(lái)源于合作媒體及機(jī)構(gòu),屬作者個(gè)人觀點(diǎn),僅供投資者參考,并不構(gòu)成投資建議。投資者據(jù)此操作,風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)。
延伸閱讀
商務(wù)進(jìn)行時(shí)
每日必讀
學(xué)院24小時(shí)排行
證券導(dǎo)讀
熱圖推薦

關(guān)于南方財(cái)富網(wǎng) -版權(quán)聲明誠(chéng)聘英才廣告服務(wù)網(wǎng)站地圖友情鏈接
特此聲明:廣告商的言論與行為均與南方財(cái)富網(wǎng)無(wú)關(guān)
m.dixmanbetx.com
南方財(cái)富網(wǎng) © 版權(quán)所有 閩ICP備18014564號(hào)-1